13.07.2017
Корпоративные венчурные фонды и инновационные системы вокруг корпораций оказались на острие инвестиционной и политической повестки России. Почему именно сейчас тема стала полем для дискуссии? На этот вопрос предложил ответить участникам круглого стола «Инструменты венчурного инвестирования в российских корпорациях» Михаил Антонов, заместитель гендиректора и директор по развитию инновационной инфраструктуры РВК.
Дмитрий Иванов, ОДК «Сатурн», считает, что поводом для этого послужил комплекс причин. С одной стороны, интерес к венчурному инвестированию сформировался на базе разочарования в других механизмах инновационного развития корпораций. С другой стороны, люди, работающие на этом рынке, достаточно много сделали для его развития, демонстрации важности этих инструментов и результатов их применения.
Евгений Кузнецов, директор дочерних фондов РВК, согласился с Дмитрием в том, что другие механизмы, например, поддержка собственных разработок, не всегда срабатывают. Корпоративный венчурный фонд даёт право на ошибку, позволяет инвестировать в компании, которые могут быть списаны, в отличие от классических инструментов корпоративного инвестирования или финансирования, которые требуют безошибочности. Также Евгений отметил значительную роль многолетней просветительской работы.
Евгений Копелян, Директор фонда поддержки предпринимательства Свердловской области, добавил, что причина в том числе в потребности самих корпораций в развитии бизнеса. Это заставляет корпорации использовать новые инструменты.
Максим Гашков, техноскаут МТС, отметил, что в его компании остро чувствуют, что рынок телекоммуникаций исчерпан. В связи с этим МТС пошла по пути открытия Центра инноваций, четыре направления работы которого не имеют отношения к классическому телекому, и которые в будущем должны превратиться в бизнес и генерировать прибыль. Работа со стартапами и новыми технологиями строится короткими циклами: если прототип «взлетает» - работа с ним продолжается, если нет – его списывают.
Сергей Богданов, гендиректор YellowRockets, объясняет, что инвестирование помогает многим глобальным корпорациям оставаться конкурентными на рынке. В частности, Cisco разрабатывает внутри только 55-60% технологий.
Круглый стол «Инструменты венчурного инвестирования в российских корпорациях» собрал на одной площадке корпорации, которые имеют опыт использования этих инструментов, те корпорации, которые только пришли к ним, а также представителей инновационной экосистемы. Участники поделились с аудиторией своими кейсами, удачными примерами, проблемами и достижениями.
Дмитрий Иванов, директор по инновационному развитию ОДК «Сатурн», рассказал о проблемах использования инструментов открытых инноваций в корпорациях. Первая проблема – внутренняя: «Тяжело внутри компании объяснить, почему в разгар сезона 10 лучших специалистов должны потратить время на то, чтобы отсмотреть и оценить проекты». Второй проблемой он назвал ресурсы: в российских компаниях нет практики тратить деньги на акселерационные компании. «Если бы не помощь со стороны РВК и Самарской области в первый год - не было бы вообще этой истории в ОДК «Сатурн», – отмечает Дмитрий Иванов, рассказывая о том, как компания стала индустриальным партнером акселератора GenerationS три года назад. Иногда приходится сталкиваться с формальными проблемами: не все команды регистрируются в качестве юридического лица. Но есть и важная отдача, говорит Иванов: «Когда собираешь 15 команд и видишь людей, которые что-то хотят в этой жизни сделать. У них это может получаться или нет, но они хотят что-то поменять».
Анатолий Овсянников, директор по экономике и финансам Группы «Синара» рассказал, как компания встраивает технологии стартапов в собственные бизнесы разных направлений. Существующие бизнесы всегда требуют модернизации, и в этом плане «Синара» готова участвовать как инвестор. В частности, «СКБ-Банк», который входит в Группу «Синара», активно ищет интересные стартапы по направлению Финтех. Овсянников добавляет, что компания предпочитает входить в те проекты, которые уже прошли «долину смерти».
Представитель другой корпорации, техноскаут МТС Максим Гашков, подробнее рассказал о принципах работы открытого в компании Центра инноваций, разделённого на направления телемедицины, онлайн-образования, кибер-спорта и облачных сервисов. Он отметил, что внутри компании процессы выстроены таким образом, что согласованием всех вопросов, включая бюджет, занимаются только президент и курирующий вице-президент, что позволяет проводить согласование за 1 час. Внутри направлений проектный менеджер и команда разработчиков сами определяют ход работы и демонстрируют готовый результат.
Евгений Копелян, директор фонда поддержки предпринимательства Свердловской области, поделился опытом работы с крупными компаниями. Он отмечает, что корпорации на территории области либо только начинают использовать новый инструмент, либо настолько закрыты, что к ним сложно пробиться и построить взаимодействие в сфере венчурного инвестирования.
Сергей Богданов, YellowRockets, обратил внимание на истории успеха проектов. На стенде НТИ «Технет», который представляет РВК совместно с АСИ, представлен проект RCML, финалист корпоративного акселератора TеchNet GenerationS-2016. YellowRockets выступали оператором направления. Сегодня этот проект известен во всём мире, решение покупают производители роботов и интеграторы, работающие на глобальном рынке. Сергей подробнее рассказал об организационной структуре GenerationS: РВК разрабатывает методологию акселерации под потребности индустриального партнера, а профессиональный оператор помогает проводить акселератор.
Евгений Кузнецов привёл статистику американского рынка: венчурные инвестиции корпораций занимают в США 25% по объёму и по количеству сделок. Он отметил, что количество дают сделки на ранних стадиях инвестирования, а объём – инвестиции на последних стадиях или выход из доли. Объём дают инвестиции на последних стадиях или выход из доли. Корпорации становятся партнёрами венчурных фондов по трём фундаментальным причинам: поиск – посевные фонды осуществляют соинвестиции с корпоративными фондами, чтобы сделать ставку на взрывную технологию; партнёрство по выходам – венчурные фонды «доращивают» проекты, которые интересны корпорациям, но в которые они не хотят инвестировать до готовности технологии; партнёрство по выстраиванию продукта в высоко структурированные рынки, где стартап не сможет пробиться – например, в фармацевтической отрасли. Евгений Кузнецов отмечает, что многие корпорации уверены, что им проще самим работать со стартапами, потому что это понятнее и выгоднее. Задача венчурных фондов состоит в том, чтобы помочь стартапам довести технологию до готового решения. В России пока не понимают, что проект с готовой моделью монетизации обладает более высоким коммерческим потенциалом, чем просто технология.
Дмитрий Иванов, ОДК «Сатурн», считает, что поводом для этого послужил комплекс причин. С одной стороны, интерес к венчурному инвестированию сформировался на базе разочарования в других механизмах инновационного развития корпораций. С другой стороны, люди, работающие на этом рынке, достаточно много сделали для его развития, демонстрации важности этих инструментов и результатов их применения.
Евгений Кузнецов, директор дочерних фондов РВК, согласился с Дмитрием в том, что другие механизмы, например, поддержка собственных разработок, не всегда срабатывают. Корпоративный венчурный фонд даёт право на ошибку, позволяет инвестировать в компании, которые могут быть списаны, в отличие от классических инструментов корпоративного инвестирования или финансирования, которые требуют безошибочности. Также Евгений отметил значительную роль многолетней просветительской работы.
Евгений Копелян, Директор фонда поддержки предпринимательства Свердловской области, добавил, что причина в том числе в потребности самих корпораций в развитии бизнеса. Это заставляет корпорации использовать новые инструменты.
Максим Гашков, техноскаут МТС, отметил, что в его компании остро чувствуют, что рынок телекоммуникаций исчерпан. В связи с этим МТС пошла по пути открытия Центра инноваций, четыре направления работы которого не имеют отношения к классическому телекому, и которые в будущем должны превратиться в бизнес и генерировать прибыль. Работа со стартапами и новыми технологиями строится короткими циклами: если прототип «взлетает» - работа с ним продолжается, если нет – его списывают.
Сергей Богданов, гендиректор YellowRockets, объясняет, что инвестирование помогает многим глобальным корпорациям оставаться конкурентными на рынке. В частности, Cisco разрабатывает внутри только 55-60% технологий.
Круглый стол «Инструменты венчурного инвестирования в российских корпорациях» собрал на одной площадке корпорации, которые имеют опыт использования этих инструментов, те корпорации, которые только пришли к ним, а также представителей инновационной экосистемы. Участники поделились с аудиторией своими кейсами, удачными примерами, проблемами и достижениями.
Дмитрий Иванов, директор по инновационному развитию ОДК «Сатурн», рассказал о проблемах использования инструментов открытых инноваций в корпорациях. Первая проблема – внутренняя: «Тяжело внутри компании объяснить, почему в разгар сезона 10 лучших специалистов должны потратить время на то, чтобы отсмотреть и оценить проекты». Второй проблемой он назвал ресурсы: в российских компаниях нет практики тратить деньги на акселерационные компании. «Если бы не помощь со стороны РВК и Самарской области в первый год - не было бы вообще этой истории в ОДК «Сатурн», – отмечает Дмитрий Иванов, рассказывая о том, как компания стала индустриальным партнером акселератора GenerationS три года назад. Иногда приходится сталкиваться с формальными проблемами: не все команды регистрируются в качестве юридического лица. Но есть и важная отдача, говорит Иванов: «Когда собираешь 15 команд и видишь людей, которые что-то хотят в этой жизни сделать. У них это может получаться или нет, но они хотят что-то поменять».
Анатолий Овсянников, директор по экономике и финансам Группы «Синара» рассказал, как компания встраивает технологии стартапов в собственные бизнесы разных направлений. Существующие бизнесы всегда требуют модернизации, и в этом плане «Синара» готова участвовать как инвестор. В частности, «СКБ-Банк», который входит в Группу «Синара», активно ищет интересные стартапы по направлению Финтех. Овсянников добавляет, что компания предпочитает входить в те проекты, которые уже прошли «долину смерти».
Представитель другой корпорации, техноскаут МТС Максим Гашков, подробнее рассказал о принципах работы открытого в компании Центра инноваций, разделённого на направления телемедицины, онлайн-образования, кибер-спорта и облачных сервисов. Он отметил, что внутри компании процессы выстроены таким образом, что согласованием всех вопросов, включая бюджет, занимаются только президент и курирующий вице-президент, что позволяет проводить согласование за 1 час. Внутри направлений проектный менеджер и команда разработчиков сами определяют ход работы и демонстрируют готовый результат.
Евгений Копелян, директор фонда поддержки предпринимательства Свердловской области, поделился опытом работы с крупными компаниями. Он отмечает, что корпорации на территории области либо только начинают использовать новый инструмент, либо настолько закрыты, что к ним сложно пробиться и построить взаимодействие в сфере венчурного инвестирования.
Сергей Богданов, YellowRockets, обратил внимание на истории успеха проектов. На стенде НТИ «Технет», который представляет РВК совместно с АСИ, представлен проект RCML, финалист корпоративного акселератора TеchNet GenerationS-2016. YellowRockets выступали оператором направления. Сегодня этот проект известен во всём мире, решение покупают производители роботов и интеграторы, работающие на глобальном рынке. Сергей подробнее рассказал об организационной структуре GenerationS: РВК разрабатывает методологию акселерации под потребности индустриального партнера, а профессиональный оператор помогает проводить акселератор.
Евгений Кузнецов привёл статистику американского рынка: венчурные инвестиции корпораций занимают в США 25% по объёму и по количеству сделок. Он отметил, что количество дают сделки на ранних стадиях инвестирования, а объём – инвестиции на последних стадиях или выход из доли. Объём дают инвестиции на последних стадиях или выход из доли. Корпорации становятся партнёрами венчурных фондов по трём фундаментальным причинам: поиск – посевные фонды осуществляют соинвестиции с корпоративными фондами, чтобы сделать ставку на взрывную технологию; партнёрство по выходам – венчурные фонды «доращивают» проекты, которые интересны корпорациям, но в которые они не хотят инвестировать до готовности технологии; партнёрство по выстраиванию продукта в высоко структурированные рынки, где стартап не сможет пробиться – например, в фармацевтической отрасли. Евгений Кузнецов отмечает, что многие корпорации уверены, что им проще самим работать со стартапами, потому что это понятнее и выгоднее. Задача венчурных фондов состоит в том, чтобы помочь стартапам довести технологию до готового решения. В России пока не понимают, что проект с готовой моделью монетизации обладает более высоким коммерческим потенциалом, чем просто технология.